[摘要] 夏普 比率多少合適？夏普 比率有哪些計(jì)算公式？什么是夏普比率夏普比率計(jì)算公式:=一般來(lái)說(shuō)，基金認(rèn)購(gòu)的金額:比如1000元，10000元。基金贖回一般指份額:比如1000份，10000份，一般一只基金不完全是1元錢，比如一只基金2元，1000元買500只基金(不計(jì)成本)，基金漲跌都是按照金額來(lái)算的，你第一個(gè)是對(duì)的，第二個(gè)是錯(cuò)的。夏普thesharperratio(預(yù)期收益率和無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率)/投資組合標(biāo)準(zhǔn)差，也稱為收益和波動(dòng)率比率。

你可以得到12%(代表你無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資之外的回報(bào))，然后用12%/6%2，也就是說(shuō)投資者風(fēng)險(xiǎn)每增加1%，你就獲得2%的額外收益。一般情況下夏普的比值大多大于1。無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率是指將資金投資于一個(gè)投資對(duì)象，在沒(méi)有任何風(fēng)險(xiǎn)的情況下可以獲得的利率。這是比較理想的投資收益，一般受基準(zhǔn)利率影響。在資本市場(chǎng)上，美國(guó)國(guó)債的利率是市場(chǎng)上公認(rèn)的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率，因?yàn)槊绹?guó)政府的信譽(yù)被市場(chǎng)認(rèn)為不會(huì)違約。

1。區(qū)別:1。兩者的本質(zhì)是不同的。(1) 夏普指數(shù)的本質(zhì):夏普指數(shù)mbth夏普比率是指風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的業(yè)績(jī)指標(biāo)。(2)Tereno指數(shù)的本質(zhì):Tereno指數(shù)用TR表示，是單位風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)。2.兩者的作用不同。(1)夏普 Index的作用:夏普Index反映了單位創(chuàng)業(yè)基金凈值增長(zhǎng)率超過(guò)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率的程度。夏普 Index是指投資者每多承擔(dān)一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)，就可以獲得比無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率(定存利率)高幾個(gè)點(diǎn)的收益。

3.兩者的計(jì)算是不同的。(1) 夏普指數(shù)的計(jì)算:夏普指數(shù)(平均收益率-無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率)/標(biāo)準(zhǔn)差。(2)特雷諾指數(shù)的計(jì)算:t (RP-RF)/β p其中T代表特雷諾業(yè)績(jī)指數(shù)，RP代表基金在投資考察期內(nèi)的平均收益率。二、夏普 index與特雷諾指數(shù)的關(guān)系:夏普 index與特雷諾指數(shù)是兩個(gè)不同的概念，兩者之間沒(méi)有聯(lián)系。夏普指數(shù)和詹森指數(shù)之間沒(méi)有聯(lián)系。

我們?cè)诨鹜顿Y中經(jīng)常會(huì)談到基金風(fēng)險(xiǎn)。衡量基金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)有哪些？衡量資金風(fēng)險(xiǎn)水平常用的指標(biāo)有三個(gè)，分別是標(biāo)準(zhǔn)差、夏普比率和最大提現(xiàn)率。一般的基金交易平臺(tái)都會(huì)提供這三個(gè)指標(biāo)的數(shù)據(jù)?；鸬臉?biāo)準(zhǔn)差指數(shù)，也叫波動(dòng)率，是衡量基金波動(dòng)穩(wěn)定性的工具。是指基金的周(或月)收益率與過(guò)去一段時(shí)間的平均周(或月)收益率的偏離程度?；鹗找娌▌?dòng)越大，標(biāo)準(zhǔn)差越大，風(fēng)險(xiǎn)越大。比如基金A和基金B(yǎng)的長(zhǎng)期業(yè)績(jī)相當(dāng)，但是基金A的凈值波動(dòng)較大，而基金B(yǎng)的凈值波動(dòng)較小。

夏普比率公式只有一個(gè)，如下:其中E(Rp)為投資組合的預(yù)期年化收益率。Rf:年化無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率。σp:投資組合年化收益率的標(biāo)準(zhǔn)差。舉個(gè)例子，如果國(guó)債收益率是3%，你的投資組合的預(yù)期收益率是15%，你的投資組合的標(biāo)準(zhǔn)差是6%，那么用15%-3%就可以得到12%(代表無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資之外的收益)，那么12%/6%2就代表投資者風(fēng)險(xiǎn)每增加1%，就可以獲得2%的額外收益。

所以投資者要成長(zhǎng)，盡量規(guī)避一些不值得承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，如果你缺乏投資經(jīng)驗(yàn)和研究時(shí)間，可以讓真正的專業(yè)人士(而不僅僅是向你推銷金融產(chǎn)品的銷售人員)幫你建立適合自己的投資組合，將風(fēng)險(xiǎn)降到最低。這些投資組合可以通過(guò)SharpeRatio來(lái)衡量風(fēng)險(xiǎn)和收益的比率。

夏普比率計(jì)算公式:= [E(Rp)-Rf]/σp，其中E(Rp)是投資組合的期望收益率，Rf代表無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率，σp代表投資組合的標(biāo)準(zhǔn)差，-。比如國(guó)債利率為3%，組合收益率為15%，標(biāo)準(zhǔn)差為6%，那么組合的超額收益率為15%，3%，12%，才能獲得12%的超額收益率。

夏普 比率越高，基金承擔(dān)單位風(fēng)險(xiǎn)所能獲得的超額收益率越高，業(yè)績(jī)?cè)胶谩Ｒ话銇?lái)說(shuō)，股票型基金和混合型基金的夏普的比值都要優(yōu)于1，在很多基金中,夏普的比值不一定大于1，而是在01之間為正，說(shuō)明基金承擔(dān)單位風(fēng)險(xiǎn)所能獲得的超額收益率越高，其業(yè)績(jī)?cè)胶?。但如果夏普的比值小?，則為負(fù)，失去參考意義，[摘要] 夏普 比率多少合適？【問(wèn)題】你好【答案】夏普 比率投資業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)基于資本市場(chǎng)線。