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1，期貨是什么意思
2，金融里面經(jīng)常說的期貨是什么意思
3，期貨到底什么意思
4，什么是期貨啊
5，期貨是什么

1，期貨是什么意思

1. 是包含金融工具或未來交割實物商品銷售（一般在商品交易所進(jìn)行）的金融合約。2. 期貨合約對一種指數(shù)或商品在未來某一日期的價值。3. 期貨是一種跨越時間的交易方式。買賣雙方通過簽訂標(biāo)準(zhǔn)化合約（期貨合約），同意按指定的時間、價格與其他交易條件，交收指定數(shù)量的現(xiàn)貨。通常期貨集中在期貨交易所進(jìn)行買賣，但亦有部分期貨合約可透過柜臺交易進(jìn)行買賣。4. 期貨是一種衍生性金融商品，按現(xiàn)貨標(biāo)的物之種類，期貨可分為商品期貨與金融期貨兩大類。

期貨是什么期貨就是一種合約，一種將來必須履行的合約，而不是具體的貨物。合約的內(nèi)容是統(tǒng)一的、標(biāo)準(zhǔn)化的，惟有合約的價格，會因各種市場因素的變化而發(fā)生大小不同的波動。

期貨與現(xiàn)貨完全不同，現(xiàn)貨是實實在在可以交易的貨，期貨主要不是貨，而是以某種大宗產(chǎn)品如棉花、大豆、石油等及金融資產(chǎn)如股票、債券等為標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)化可交易合約。因此，這個標(biāo)的物可以是某種商品，也可以是金融工具。

期貨是什么意思

2，金融里面經(jīng)常說的期貨是什么意思

期貨就是標(biāo)準(zhǔn)化合約,是一種統(tǒng)一的、遠(yuǎn)期的"貨物"合同。買賣期貨合約，實際上就是承諾在將來某一天買進(jìn)或賣出一定量的"貨物"（"貨物"可以是大豆、銅等實物商品，也可以是股指、外匯等金融產(chǎn)品）。從嚴(yán)格意義上來說期貨并非是商品，而是一種標(biāo)準(zhǔn)化的商品合約，在合約中規(guī)定雙方于未來某一天就某種特定商品或金融資產(chǎn)按合約內(nèi)容進(jìn)行交易。期貨交易則是相對于現(xiàn)貨交易的一種交易方式，它是在現(xiàn)貨交易的基礎(chǔ)上發(fā)展起來的、通過在期貨交易所買賣標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約而進(jìn)行的一種有組織的交易方式。期貨交易的對象并不是商品（標(biāo)的物）本身，而是商品（標(biāo)的物）的標(biāo)準(zhǔn)化合約。

保證金外匯的具體特點是：　　1、交易時間最長。全天24小時。由亞太地區(qū)、歐洲和北美洲三個地區(qū)，各個時段分段交易相繼在一起。因此，外匯市場已經(jīng)消除了國界和地域的局限，實現(xiàn)了全球一體化。是一個無形的市場；　　2、靈活、方便、快捷。t+0即時成交；　　3、風(fēng)險可控.。風(fēng)險完全由操作者自己把控。系統(tǒng)設(shè)有止損、止盈工具。相對于股票這是最大的優(yōu)點?？梢允孪仍O(shè)置風(fēng)險指令，避免人性的弱點（僥幸、貪婪、恐懼等）所導(dǎo)致的不必要虧損；　　4、雙向獲利。無論漲跌，都可獲利。牛熊皆宜；　　5、易受各國匯率政策和政治因素和其它重大事件的影響；　　6、保證金制度。以5%-10%的資金，則可作全額交易。以小搏大；　　7、有價差。不同的貨幣有不同的點差。即買價與賣價之間的差額。而不同的交易平臺又有著不同的差別。而這個點差就是交易商的利潤或交易者的費用。一般3-4個點。　　外匯保證金交易的客戶　　1 ）手頭有一定數(shù)量外幣資產(chǎn)的：例如手頭有 10 萬美元的外幣存款，如果美元 / 歐元貶值 20% ，則您的資產(chǎn)相對于歐元也貶值了 20% 。但是若在外匯保證金市場您用少許美金做保證金就可以通過經(jīng)紀(jì)商先換出 10 萬歐元來，若歐元升值了您的資產(chǎn)就不會有任何損失，若美元升值了，您頂多損失一年的存款利息。　　2 ）手頭有大量人民幣資產(chǎn)的：由于人民幣和美元掛鉤，美元貶值相當(dāng)于人民幣也在貶值，想想兩年前去歐洲玩一趟要多少人民幣，而現(xiàn)在要多少？所以用一年存款利息來對手中的貨幣資產(chǎn)進(jìn)行保值是很有必要的。　　3 ）有經(jīng)常性對外業(yè)務(wù)的：用少量的錢預(yù)先購出所需的外幣，從而避免匯率波動造成的被動面。　　4 ）有投資理財需求的：外匯保證金交易作為全球最佳的投資理財品種值得引起您極大的關(guān)注。　　5 ）做股票、期貨虧損嚴(yán)重的：在外匯市場，幾個月內(nèi)從幾千變幾萬的機會有的是，而在股票和期貨市場翻番可不是件容易的事，依據(jù)外匯保證金交易的特點，可獲得最高 10 0 倍的融資，這就給了大家用小資金獲取高額利潤回報的機會。

金融里面經(jīng)常說的期貨是什么意思

3，期貨到底什么意思

期貨的本質(zhì)是與他人簽訂一份遠(yuǎn)期買賣商品(或股指、外匯、利率)的合約，以達(dá)到保值或賺錢的目的。如果您認(rèn)為期貨價格會上漲，就做多（買開倉），漲起來（賣）平倉，賺了：差價=平倉價-開倉價。如果您認(rèn)為期貨價格會下跌，就做空（賣開倉），跌下去（買）平倉，賺了：差價=開倉價-平倉價。期貨做多一般容易理解,做空不太容易明白。下面拿做空小麥為例(簽訂賣出合約時賣方手中并不一定有貨)解釋一下期貨做空的原理: 您在小麥每噸2000元時,估計麥價要下跌,您在期貨市場上與買家簽訂了一份(一手)合約,(比如)約定在半年內(nèi),您可以隨時賣給他10噸標(biāo)準(zhǔn)麥,價格是每噸2000元.(價值2000×10=20000元,按10%保證金算,您應(yīng)提供2000元的履約保證金，履約保證金會跟隨合約價值的變化而變化。) 這就是做空（賣開倉），實際操作時，您是賣開倉一手小麥的期貨合約。買家為什么要同您簽訂合約呢?因為他看漲. 簽訂合約時,您手中并不一定有麥子（一般也并不是真正要賣麥子）.您在觀察市場,若市場如您所愿,下跌了,跌到每噸1800元時,您按每噸1800元買了10噸麥,以每噸2000元賣給了買家,合約履行完畢(您的履約保證金返還給您).您賺了: (2000-1800)×10=2000(元)(手續(xù)費一般來回10元,忽略) 這就是獲利平倉，實際操作時，您是買平倉一手小麥的期貨合約。與您簽訂合約的買家（非特定）賠了2000元（手續(xù)費忽略）。 ●整個操作,您只需在2000點賣出一手麥,在1800點買平就可以了,非常方便.● 期貨開倉后，在交割期以前，可以隨時平倉，當(dāng)天也可以買賣數(shù)次（一般當(dāng)天平倉免手續(xù)費）。如果在半年內(nèi),麥價上漲,您沒有機會買到低價麥平倉,您就會被迫買高價麥平倉(合約到期必須平倉),您就會虧損，而同您簽訂合約的買家就賺了。假如您是2200點平倉的,您會虧損: (2200-2000)×10=2000(元)+10元手續(xù)費. 與您簽訂合約的買家（非特定）賺了2000元（手續(xù)費忽略）。期貨的炒作方式與股市十分相似，但又有十分明顯的區(qū)別。一、以小搏大股票是全額交易，即有多少錢只能買多少股票，而期貨是保證金制，即只需繳納成交額的5%至10%，就可進(jìn)行100%的交易。比如投資者有一萬元，只能買一萬元的股票，而投資期貨按10%的保證金計算，就可以簽訂（買賣）10萬元的商品期貨合約，這就是以小搏大，節(jié)省了資金。二、雙向交易股票是單向交易，只能先買股票，才能賣出；而期貨即可以先買進(jìn)也可以先賣出，這就是雙向交易，熊市也可以賺錢。三、期貨交易的一般是大宗商品，基本面較透明，簽訂（買賣）的合約數(shù)量理論上是無限的，走勢較平穩(wěn)，不易操縱。股票的數(shù)量是有限的，基本面不透明，容易受到惡莊家操縱。四、期貨的漲跌幅較小，一般是3%-6%，單方向連續(xù)三個停板時，交易所可以安排想止損的客戶平倉。股票的漲跌停板的幅度是10%，有連續(xù)10幾個跌停板出不來的時候。五、期貨由于實行保證金制、追加保證金制和到期強行平倉的限制，從而使其更具有高收益、高風(fēng)險的特點。如果滿倉操作，期貨可以使你一夜暴富，也可能使你頃刻間賠光（爆倉），所以風(fēng)險很大，但是可以控制（持倉量），投資者要慎重投資，切記不能滿倉操作。做股票基本沒有賠光的。六.期貨是T+0交易,每天可以交易數(shù)個來回,建倉后，馬上就可以平倉。手續(xù)費比股票低(約萬分之一至萬分之五，一般當(dāng)天平倉免手續(xù)費).股票是T+1交易，當(dāng)天買入的只能第二個交易日拋出，買賣手續(xù)費約為成交額的千分之期七。期貨可以賺錢. 但它賺的錢是別人賠的,還得負(fù)擔(dān)交易費用,所以期貨賺錢并不容易(但比股市熊市下跌時容易). 期貨有風(fēng)險,入市須謹(jǐn)慎!

就是比如有一間廠商他生產(chǎn)某種產(chǎn)品要比較長的一段時間才能出產(chǎn)，比如說農(nóng)作物等，但他想要先獲得資金進(jìn)行其他投入或者是他想要規(guī)避未來該產(chǎn)品價格或是出口匯率等因素變動帶來的風(fēng)險，所以他就在還沒有生產(chǎn)出產(chǎn)品的時候就把未來取得該產(chǎn)品的權(quán)力通過期貨市場賣出去以在短期內(nèi)取得資金進(jìn)行再投資，或者套期保值。

期貨是交易遠(yuǎn)期的商品合約在期貨市場中，大部分交易者買賣的期貨合約在到期前，又以對沖的形式了結(jié)。也就是說買進(jìn)期貨合約的人，在合約到期前又可以將期貨合約賣掉；賣出期貨合約的人，在合約到期前又可以買進(jìn)期貨合約來平倉。先買后賣或先賣后買都是允許的。一般來說，期貨交易中進(jìn)行實物交割的只是很少量的一部分。期貨交易的對象并不是商品（標(biāo)的物）的實體，而是商品（標(biāo)的物）的標(biāo)準(zhǔn)化合約。詳情看看http://hi.baidu.com/hezeqihuo/blog/item/51697596eac50a6a55fb96ec.html

期貨是交易遠(yuǎn)期的商品合約

預(yù)期未來貨物的價格

什么是期貨: 專業(yè)解釋“期貨”就是在交易所進(jìn)行的標(biāo)準(zhǔn)化合約買賣，期貨在國外已經(jīng)有100多年的歷史，交易品種涉及各類商品，國債，外匯和股票指數(shù)，目前國內(nèi)上市品種有大豆，豆粕，小麥，棉花，銅，鋁，天然橡膠，燃料油，其他如石油，煤炭等期貨品種也即將上市，隨著國內(nèi)金融市場的不斷成熟和發(fā)展，像國債，股票指數(shù)，外匯的期貨交易也會陸續(xù)上市，期貨先行者這將在未來的期貨市場發(fā)展中獲得巨大收益。

期貨到底什么意思

4，什么是期貨啊

期貨　　futures business　　經(jīng)過買賣雙方議定的，以某一種方式或條件在將來的某一時間才交貨的商品的總稱?，F(xiàn)貨的對稱。期貨在交易時并沒有真正移交貨物的所有權(quán)，而是達(dá)成未來交易的期貨合同，只有到未來某日到期時才按原達(dá)成的協(xié)議進(jìn)行貨物交割。期貨交易的范圍包括商品、外匯和有價證券等。期貨交易的交易者必須先向期貨交易所交付保證金，并辦理開立交易戶頭的手續(xù)，建立帳戶，才能獲得交易資格。期貨買賣雙方為確保交易承諾，要簽訂期貨合同。期貨合同具有標(biāo)準(zhǔn)化的形式，規(guī)定了貨物的名稱、品種、規(guī)格、數(shù)量單位、交貨日期、交貨地點、貨款支付方式等內(nèi)容。期貨合同不必依附在貨物身上，可以自由買賣。期貨交易具有更便于市場流通的一些特點，并可以使投資者減少或避免商品價格與貨幣匯率波動的風(fēng)險。但也容易產(chǎn)生買空賣空的投機行為?！　∥业拇鸢覆皇菍I(yè)術(shù)語，希望我能解釋清楚。期貨分商品期貨和股票期貨，目前我們國內(nèi)沒有股票期貨。我就解釋一下商品期貨?！　∑谪浭窍鄬ΜF(xiàn)貨而言的。他們的交割方式不同。現(xiàn)貨是現(xiàn)錢現(xiàn)貨，期貨是合同交易，也就是合同的相互轉(zhuǎn)讓。期貨的交割是有期限的，在到期以前是合同交易，而到期日卻是要兌現(xiàn)合同進(jìn)行現(xiàn)貨交割的。所以，期貨的大戶機構(gòu)往往是現(xiàn)貨和期貨都做的，既可以套期保值也可以價格投機。普通投資人往往不能做到期的交割，只好是純粹投機，而商品的投機價值往往和現(xiàn)貨走勢以及商品的期限等因素有關(guān)?！　￠_戶很簡單，找一家期貨公司開戶就可以了，簽訂一份合同，繳納一定的保證金就可以進(jìn)場交易了?！　∑谪浗灰资呛贤灰?，每次交易你只需付出相應(yīng)商品實價的定金——保證金——就可以了。具體的保證金比例有期貨交易所根據(jù)市場情況定，各期貨公司也會有所調(diào)整?！　±?，你買進(jìn)商品A的期貨，他的保證金比例是1：10，他的交易價格是每單位一萬元。那你只需付出1000元就可以買A商品一各單位了。如果A商品的價格漲了10％，那你就翻番了，你的1000變成2000。如果A商品的價格跌了10％，你就賠光了，你此刻要是平倉你的1000就變成了0，要想繼續(xù)持倉，就必須追加保證金。許多人往往因為不服市場，不斷追加保證金，最后家破人亡?！　鴥?nèi)目前有公司代理做期貨的外盤交易，但風(fēng)險很大。

答案已經(jīng)很清楚了.我也了解了不少.

http://bk.baidu.com/view/2348.htm

期貨——廣義的期貨是指只需付出一定比例的訂金，隔了一段時期才交收的商品。例如正在動工興建而預(yù)售的樓房也是期貨。狹義的期貨則專指在世界各國期貨交易所進(jìn)行合約化買賣的商品期貨或金融期貸。多頭、買空——都是看漲買入的意思。空頭、賣空——都是看跌賣出的意思。平倉——買家賣出，將合約結(jié)算。例如客戶在每盎司三百三十美元時買入十張黃金期貨合約，當(dāng)金價升至每盎司三百三十六美元時，客戶下單賣出，了結(jié)合約。就稱之為平倉。補倉——賣家買入，將合約結(jié)算。例如客戶在每盎司三百三十八美元時賣出十張黃金期貨合約，當(dāng)金價跌至每盎司三百三十二美元時，客戶下單買入，了結(jié)合約，就稱之為補倉。牛市——因為牛的兩只角是向上翹起的，所以人們用來形容大勢上漲的市況。熊市——因為熊的腰總是向下彎的，所以人們用來形容大勢看跌的市況。經(jīng)紀(jì)人一受客戶委托辦理商品交易的代理人。保證金——每一商品依其合約價值訂出一定比例交易所需的按金。例如一張合約的英鎊期貨含量為六萬二千五百英鎊，以一九九三年二月十六日匯率來計算大約相當(dāng)于八萬八千七百五十美元，但客戶在期貨經(jīng)紀(jì)行只需按該公司規(guī)定存有四千美元(大約相當(dāng)于合約總值百分之四點五)，就可以買入或賣出一張英鎊期貨合約了，這四千美元就是保證金。傭金、手續(xù)費——經(jīng)紀(jì)公司代客戶進(jìn)行交易時所收取的服務(wù)費用。追補保證金——當(dāng)客戶進(jìn)行交易時出現(xiàn)虧損致有效保證金不足時，需追加補足差額。對沖——利用期貨交易來避免或減輕實貨所受價格波動風(fēng)險的交易方式。例如某進(jìn)口公司在日本訂造一條電冰箱生產(chǎn)線。日方報價十二億日元，在一美元兌一百二十日元時，相當(dāng)于一千萬美元。進(jìn)口公司擔(dān)心日后交收時，日元大幅升值，實價有機會變成一千一百萬美元甚至一千二百萬美元，于是與日方簽合同時，立即在銀行以一美元兌一百二十日元的匯率買入相當(dāng)于一千萬美元的日元期貨。這樣，即使日后日元如何大幅升值，生產(chǎn)線交收時要多付出的美元通統(tǒng)可以在日元期貨合約中如數(shù)嫌回來，不至于失預(yù)算。這種做法就是對沖。限價買賣單——客戶限令要在某個價位才可以買入或賣出的買賣指令。市價買賣單——客戶指示立即在市場買入或賣出，不管做回來是什么價的買賣指令。利好——有利于大勢上漲。利空——有利于大勢下跌。新單——期貨買賣由兩個步驟組成，先買入，然后賣出，或者先賣出，然后買入?！跋荣I入”或“先賣出”的頭一個步聚就稱之為新單。即市買賣——先買后賣或先賣后買都是在當(dāng)日開市之后收市之前結(jié)算。過市買賣——新單買入或新單賣出之后，當(dāng)日不作結(jié)算，留待下一個交易日或以后才平倉或補倉。停扳——為了降低風(fēng)險，期貨交易所通常對某一期貨每日最大漲、跌幅度作一規(guī)定，漲到最大幅度時只準(zhǔn)賣出，不準(zhǔn)買入，稱為漲停板；跌到最大幅度時只準(zhǔn)買入，不準(zhǔn)賣出，稱為跌停板。遠(yuǎn)期合約——期貨交易有多個月份的期貨合約，比較起來最遲才需要交收現(xiàn)貨的月份便是遠(yuǎn)期合約，例如日本東京谷物交易所的紅豆期貨，自在一九九三年三月時，買賣是包括一九九三年三、四、五、六、七、八月的期貨，那么，一九九三年七、八月的期貨合約便稱為遠(yuǎn)期合約。浮動利潤——合約未結(jié)算時，以市場正在成交的價格去計算合約假如在該點結(jié)算的話所能獲得的利潤，因為價格是不斷波動的，末結(jié)算之前，合約利潤可能會增多，也可能減少，甚至可能變?yōu)樘潛p，所以是浮動的。反過來，浮動損失的解釋也是同樣道理。結(jié)算公司——為交易所會員之間的交易做統(tǒng)一結(jié)算的中心組織。未平倉合約——只作了新單買入或新單賣出而末結(jié)算的合約。獲利回吐——獲利了結(jié)，買方賺錢，賣出其合約。空頭回補——賣方賺錢，買入合約補倉。最后交易日——期貸合約到了交收月份最后一個交易日．不平倉或補倉就要按規(guī)定交足全額保證金提取現(xiàn)貨或依合約數(shù)量、質(zhì)量、規(guī)格、地點的規(guī)定交出現(xiàn)貨。

5，期貨是什么

所謂期貨，一般指期貨合約，就是指由期貨交易所統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來某一特定的時間和地點交割一定數(shù)量標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。這個標(biāo)的物，又叫基礎(chǔ)資產(chǎn)，對期貨合約所對應(yīng)的現(xiàn)貨，可以是某種商品，如銅或原油，也可以是某個金融工具，如外匯、債券，還可以是某個金融指標(biāo)，如三個月同業(yè)拆借利率或股票指數(shù)。期貨合約的買方，如果將合約持有到期，那么他有義務(wù)買入期貨合約對應(yīng)的標(biāo)的物；而期貨合約的賣方，如果將合約持有到期，那么他有義務(wù)賣出期貨合約對應(yīng)的標(biāo)的物（有些期貨合約在到期時不是進(jìn)行實物交割而是結(jié)算差價，例如股指期貨到期就是按照現(xiàn)貨指數(shù)的某個平均來對在手的期貨合約進(jìn)行最后結(jié)算）。當(dāng)然期貨合約的交易者還可以選擇在合約到期前進(jìn)行反向買賣來沖銷這種義務(wù)。　　廣義的期貨概念還包括了交易所交易的期權(quán)合約。大多數(shù)期貨交易所同時上市期貨與期權(quán)品種。期貨的作用：　　期貨交易是在現(xiàn)貨交易的基礎(chǔ)上發(fā)展起來的,通過在期貨交易所買賣標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約而進(jìn)行的一種有組織的交易方式。如果將進(jìn)行期貨投資的人進(jìn)行分類的話，大致可分為兩類———套期保值者和投機者。　　套期保值就是對現(xiàn)貨保值。看漲時買入（即進(jìn)行多頭），在看跌時賣出（即空頭），簡單地說，就是在現(xiàn)貨市場買進(jìn)(或賣出)商品的同時，在期貨市場賣出(或買進(jìn))相同數(shù)量的同種商品，進(jìn)而無論現(xiàn)貨供應(yīng)市場價格怎么波動，最終都能取得在一個市場上虧損的同時在另一個市場盈利的結(jié)果，并且虧損額與盈利額大致相等，從而達(dá)到規(guī)避風(fēng)險的目的。　　投機者則是以獲取價差為最終目的，其收益直接來源于價差。投機者根據(jù)自己對期貨價格走勢的判斷，做出買進(jìn)或賣出的決定，如果這種判斷與市場價格走勢相同，則投機者平倉出局后可獲取投機利潤；如果判斷與價格走勢相反，則投機者平倉出局后承擔(dān)投機損失。投機者主動承擔(dān)風(fēng)險，他的出現(xiàn)促進(jìn)了市場的流動性，保障了價格發(fā)現(xiàn)功能的實現(xiàn)；對市場而言，投機者的出現(xiàn)緩解了市場價格可能產(chǎn)生的過大波動。　　在期貨交易中套期保值者和投機者缺一不可！投機者提供套期保值者所需要的風(fēng)險資金。投機者用其資金參與期貨交易，承擔(dān)了套期保值者所希望轉(zhuǎn)嫁的價格風(fēng)險。其的參與，使相關(guān)市場或商品的價格變化步調(diào)趨于一致，增加了市場交易量，從而增加了市場流動性，便于套期保值者對沖其合約，自由進(jìn)出市場。　　期貨的產(chǎn)生使投資者找到了一個相對有效的規(guī)避市場價格風(fēng)險的渠道，有助于穩(wěn)定國民經(jīng)濟(jì)，也有助于市場經(jīng)濟(jì)體系的建立與完善!

1、 http://baike.baidu.com/view/10574.htm 這個網(wǎng)址上有詳細(xì)的金融期貨的定義，很長復(fù)制不上來。。 2、期貨的英文為Futures，是由“未來”一詞演化而來，其含義是：交易雙方不必在買賣發(fā)生的初期就交收實貨，而是共同約定在未來的某一時候交收實貨，因此中國人就稱其為“期貨”。最初的期貨交易是從現(xiàn)貨遠(yuǎn)期交易發(fā)展而來，最初的現(xiàn)貨遠(yuǎn)期交易是雙方口頭承諾在某一時間交收一定數(shù)量的商品，后來隨著交易范圍的擴(kuò)大，口頭承諾逐漸被買賣契約代替。這種契約行為日益復(fù)雜化，需要有中間人擔(dān)保，以便監(jiān)督買賣雙方按期交貨和付款，于是便出現(xiàn)了1570年倫敦開設(shè)的世界第一家商品遠(yuǎn)期合同交易所———皇家交易所。為了適應(yīng)商品經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，1985年芝加哥谷物交易所推出了一種被稱為“期貨合約”的標(biāo)準(zhǔn)化協(xié)議，取代原先沿用的遠(yuǎn)期合同。使用這種標(biāo)準(zhǔn)化合約，允許合約轉(zhuǎn)手買賣，并逐步完善了保證金制度，于是一種專門買賣標(biāo)準(zhǔn)化合約的期貨市場形成了，期貨成為投資者的一種投資理財工具。期貨的特點是以小博大、買空賣空、雙向賺錢，風(fēng)險很大，因此我國對期貨交易的開放十分慎重。期貨的炒作方式與股市十分相似，但又有十分明顯的區(qū)別。一、以小搏大股票是全額交易，即有多少錢只能買多少股票，而期貨是保證金制，即只需繳納成交額的5%至10%，就可進(jìn)行100%的交易。比如投資者有一萬元，買10元一股的股票能買1000股，而投資期貨就可以成交10萬元的商品期貨合約，這就是以小搏大。二、雙向交易股票是單向交易，只能先買股票，才能賣出；而期貨即可以先買進(jìn)也可以先賣出，這就是雙向交易。三、時間制約股票交易無時間限制，如果被套可以長期平倉，而期貨必須到期交割，否則交易所將強行平倉或以實物交割。四、盈虧實際股票投資回報有兩部分，其一是市場差價，其二是分紅派息，而期貨投資的盈虧在市場交易中就是實際盈虧。五、風(fēng)險巨大期貨由于實行保證金制、追加保證金制和到期強行平倉的限制，從而使其更具有高報酬、高風(fēng)險的特點，在某種意義上講，期貨可以使你一夜暴富，也可能使你頃刻間一貧如洗，投資者要慎重投資。希望能幫助你了解。

一、什么是期貨所謂期貨，顧名思義，就是規(guī)定未來一定時期交貨的商品，但實際上是一種可以反復(fù)轉(zhuǎn)讓、反復(fù)買賣的標(biāo)準(zhǔn)化合同。二、什么是期貨交易期貨交易是以保證金為基礎(chǔ)，在期貨交易所內(nèi)買賣各種商品標(biāo)準(zhǔn)化合同的交易方式。三、期貨交易的經(jīng)濟(jì)功能發(fā)現(xiàn)價格、回避風(fēng)險、投資工具。四、期貨交易的目的套期保值或投機取利。五、期貨交易的特點 1、商品合約化：期貨交易是合約的買賣，雙方在成交時并非憑現(xiàn)貨，而是通過既定的標(biāo)準(zhǔn)化合約成交，實物商品不直接進(jìn)出期貨市場。 2、合約標(biāo)準(zhǔn)化：期貨合約是標(biāo)準(zhǔn)化合約，其唯一的變量就是價格，其它要素如：數(shù)量、質(zhì)量、交貨時間和地點都由交易所統(tǒng)一規(guī)定。 3、資金杠桿化：期貨交易是以5－10％的保證金作為擔(dān)保進(jìn)行交易，因此具有以小博大的杠桿作用。 4、交易公開化：期貨交易是在公開場合（交易所內(nèi)）自由競價進(jìn)行，不是私下成交的。 5、交割票據(jù)化：期貨交割就是賣方交付倉單，買方交付付款憑證的過程，兩者均是法律認(rèn)可受之保護(hù)的商業(yè)票據(jù)。六、期貨交易的運行機制 1、競價制：期貨市場是一個規(guī)范化的市場，按照“價格優(yōu)先、時間優(yōu)先、數(shù)量優(yōu)先”的原則公開競價成交。 2、保證金制：保證金是期貨交易所結(jié)算部門的一種財力保證，分初始保證金和追加保證金。初始保證金一般僅占成額的5－10％，這個比例一般與交易風(fēng)險保持一致，以保證合約的履行?？蛻舫霈F(xiàn)虛虧，需交納追加保證金。 3、每日結(jié)算制：期貨交易實行逐日盯市結(jié)算和無負(fù)債制度。即根據(jù)每日的成交、平倉、持倉及盈虧情況，按照規(guī)定追收保證金，從而保證百分之百的合同履約率。 4、對沖制：對沖即做與原來成交合品種、數(shù)量相同而方向相反的買賣，從而了結(jié)原來合約的履約責(zé)任。對沖的過程實質(zhì)就是轉(zhuǎn)手的過程。 5、交割制：交割的實質(zhì)就是把期貨市場和現(xiàn)貨市場結(jié)合起來，到最后交易日之前如不將原合約對沖即應(yīng)交收實物。交割實行票據(jù)交換制，規(guī)定交割程序，由賣方提供倉單，買方提供付款憑證。賣方會員獲取倉單的方法：一是購買交易所指定的定點倉庫的倉單；二是將自己的貨物事先運抵定點倉庫，由其驗收后開具倉單；三是在交易所倉單拍賣會上購買倉單。 6、頭寸限制：即指買賣期貨合約數(shù)量的限制。簡言之就是規(guī)定“有多少錢就最多能做多少錢的買賣”。 7、價幅限制：即在前一個交易日結(jié)算價的基礎(chǔ)上上下浮動一個范圍，交易者當(dāng)天只能在這個價格范圍內(nèi)交易。

期貨是相對現(xiàn)貨而言的。他們的交割方式不同?，F(xiàn)貨是現(xiàn)錢現(xiàn)貨，期貨是合同交易，也就是合同的相互轉(zhuǎn)讓。期貨的交割是有期限的，在到期以前是合同交易，而到期日卻是要兌現(xiàn)合同進(jìn)行現(xiàn)貨交割的。所以，期貨的大戶機構(gòu)往往是現(xiàn)貨和期貨都做的，既可以套期保值也可以價格投機。普通投資人往往不能做到期的交割，只好是純粹投機，而商品的投機價值往往和現(xiàn)貨走勢以及商品的期限等因素有關(guān)。期貨的基本概念：期貨就是標(biāo)準(zhǔn)化合約,是一種統(tǒng)一的、遠(yuǎn)期的"貨物"合同。買賣期貨合約，實際上就是承諾在將來某一天買進(jìn)或賣出一定量的"貨物"（"貨物"可以是大豆、銅等實物商品，也可以是股指、外匯等金融產(chǎn)品）。剛剛進(jìn)期貨公司一般都是先做市場，期貨公司的部門有：市場部、客服部、開戶、結(jié)算部、風(fēng)控部、交易部、技術(shù)部、財務(wù)部、綜合部等等。